五月份的國際鋼市全面下行，部分地區(qū)跌幅加大。截止報告期，113.9點(diǎn)的鋼之家全球鋼材基準(zhǔn)價格指數(shù)，周環(huán)比下跌0.7%（跌幅擴(kuò)大），月環(huán)比下跌1.3%（跌幅擴(kuò)大），月同比下跌7.8%（跌幅擴(kuò)大），年同比下跌6.3%。其中：扁平材指數(shù)105.8點(diǎn)，月環(huán)比下跌1.1%（跌幅擴(kuò)大）；長材指數(shù)123.2點(diǎn)，月環(huán)比下跌1.4%（跌幅擴(kuò)大）；亞洲指數(shù)117.7點(diǎn)，月環(huán)比下跌0.9%（跌幅擴(kuò)大）。亞洲中的中國指數(shù)119.9點(diǎn)，月環(huán)比下跌1.1%（由漲轉(zhuǎn)跌）；美洲指數(shù)135.6點(diǎn)，月環(huán)比下跌1.3%（跌幅擴(kuò)大）；歐洲指數(shù)93.2點(diǎn)，月環(huán)比下跌2.4%（跌幅擴(kuò)大）。結(jié)合基本面情況預(yù)測，6月份的國際鋼市或繼續(xù)弱勢調(diào)整走勢。（見圖一）

全球粗鋼月產(chǎn)高速增長。國際鋼協(xié)數(shù)據(jù)顯示：2019年4月份，全球粗鋼產(chǎn)量1.57億噸，同比增長6.4%，為近十年來最高月增速。其中，中國粗鋼產(chǎn)量8500萬噸，同比增長12.7%；今年前四月，全球粗鋼產(chǎn)量6億噸，同比增長4.76%，增加產(chǎn)量2726萬噸。

安塞樂米塔爾宣布消減歐洲鋼鐵產(chǎn)量。安賽樂米塔爾日前宣布，將削減其在歐洲各個工廠的鋼鐵產(chǎn)量，以應(yīng)對需求疲軟和進(jìn)口的增加。具體消減：法國敦刻爾克和德國艾森赫滕施塔特的初級生產(chǎn)量；削減在德國不萊梅的產(chǎn)量；延長西班牙阿斯圖里亞斯原本持續(xù)到今年第四季度的停產(chǎn)計劃。

中寰集團(tuán)向海外輸出1500萬噸鋼鐵及配套設(shè)施。5月13日，中寰國際貿(mào)易集團(tuán)有限公司與巴西聯(lián)邦共和國巴伊亞州政府在北京舉行中巴鋼鐵綜合一體化項(xiàng)目合作諒解備忘錄簽約儀式。中寰集團(tuán)計劃在2018年-2025年期間，投資200億美元，向海外輸出1500萬噸鋼鐵及配套附屬設(shè)施。

歐鋼聯(lián)呼吁政策制定者結(jié)束鋼鐵危機(jī)。歐洲鋼鐵聯(lián)盟總干事阿克塞爾埃格特表示，近幾個月來，歐洲鋼鐵行業(yè)前景突然出現(xiàn)了明顯的負(fù)面變化，其可怕的后果顯而易見。埃格特強(qiáng)調(diào)，2018年歐盟實(shí)施了一項(xiàng)旨在防止進(jìn)口激增的保障措施。然而，它并沒有像預(yù)期的那樣理想。因此，必須對其進(jìn)行緊急修訂，要在事態(tài)進(jìn)一步惡化之前找到迅速解決方案，盡快結(jié)束這場危機(jī)。

英國政府將不遺余力地支持鋼鐵業(yè)。英國工黨領(lǐng)袖Jeremy Corbyn表示，英國鋼鐵公司的倒閉將對斯肯索普產(chǎn)生破壞性影響，如果沒有得到資金支持，5000個工作崗位將面臨風(fēng)險，還將威脅到供應(yīng)鏈條中20000多個工作崗位。因此，我可以保證，在嚴(yán)格的法律約束下，政府將不遺余力地支持鋼鐵業(yè)。5月28日，英國破產(chǎn)署表示，已與80多家潛在買家進(jìn)行了聯(lián)系，他們都有意收購陷入困境的英國長材生產(chǎn)商英國鋼鐵公司。

亞洲鋼材市場：繼續(xù)下調(diào)。該地區(qū)117.7點(diǎn)的鋼之家鋼材基準(zhǔn)價格指數(shù)，周環(huán)比下跌0.5%（跌幅擴(kuò)大），月環(huán)比下跌0.9%（由漲轉(zhuǎn)跌），月同比下跌8.3%（跌幅擴(kuò)大），年同比下跌9%（見圖二）

扁平材方面：市場價格繼續(xù)下跌。在印度，由韓國進(jìn)口的熱軋卷報545-550美元/噸（CFR孟買），較前期下跌10-15美元/噸。印度從日本進(jìn)口的熱軋資源成交價格為555-560美元/噸（CFR孟買6月裝船），與前期持平。然而，有進(jìn)口商稱，韓國產(chǎn)熱軋卷的報價并沒有被接受，買家仍在通過談判尋求進(jìn)一步降價的可能性。同時，印度出口的熱軋卷FOB參考價格也下跌了5美元/噸左右，至515-520美元/噸。截止5月中，印度國內(nèi)熱軋卷出廠價下跌了500盧比/噸，至4萬-4.05萬盧比（合569-576美元）/噸。另外，有鋼鐵公司表示，受成本支撐的影響，下個月他們計劃將扁鋼價格上調(diào)每噸750-1,000盧比。數(shù)據(jù)顯示，鐵礦石價格在過去幾個月上漲了450盧比，煉焦煤價格上漲了約5％。有鋼鐵生產(chǎn)商表示，在過去兩個月中，全球鐵礦石價格已上漲每噸20美元至每噸108美元，2018至2019年第四季度國內(nèi)高爐煉焦煤成本與上一季度相比增加了每噸800盧比，這使得煉鋼總成本增加了約630盧比。JSW鋼鐵公司商業(yè)和營銷總監(jiān)表示，由于煤炭價格上漲和煤炭價格上漲，成本壓力越來越大，我們正在審查這一情況。然而，二級生產(chǎn)商想知道市場是否能夠接受價格的上漲，畢竟汽車和家電行業(yè)的發(fā)展速度一直在放緩。在韓國，SPHC 4.5mm 熱軋板卷出廠價仍為106萬韓元，SPCC No.1 1.0mm冷軋板卷出廠價118萬韓元，SPGC 1.2mm 鍍鋅出廠價為128萬韓元，均與之前的價格持平。有數(shù)據(jù)顯示，浦項(xiàng)制鐵2019年第一季度不銹鋼產(chǎn)量大約為50萬噸，較前一季度的47萬噸增加3萬噸。其中，不銹鋼銷量大約為51萬噸，高于前一季度的44.6萬噸。截至5月24日，東盟熱卷進(jìn)口價格519美元/噸（CFR），較月初下跌15美元/噸。中國SS400B 3-12mm熱軋板卷出口均價515美元/噸（FOB），較之前下跌10美元/噸。SPCC 1.0mm冷軋板卷出口均價565元/噸，下跌10美元/噸。DX51D+Z 1.0mm鍍鋅卷出口615美元/噸（FOB），下跌5美元/噸。5月下旬，獨(dú)聯(lián)體的板坯450-455美元/噸（FOB黑海7月裝船），較5月下跌15美元/噸左右。有市場人士表示，目前俄羅斯現(xiàn)貨坯供應(yīng)有限，后期烏克蘭供應(yīng)商或在黑海地區(qū)表現(xiàn)活躍。

長材方面：市場價格繼續(xù)弱行。在韓國，SD400螺紋鋼出廠價為72.5萬韓元，大體與之前持平。有市場人士稱，中國方坯送到東南亞大約515美元/噸左右（CFR），獨(dú)聯(lián)體方坯大約465-470美元/噸（CFR），價差依然較大，中國資源競爭力明顯較弱。除鋼坯出口清淡外，中國成品材出口依舊疲軟。目前，中國到菲律賓運(yùn)費(fèi)18-20美元/噸，加上越南對中國長材反傾銷，進(jìn)一步抑制了中國對東南亞的鋼材出口。市場數(shù)據(jù)顯示，某中國大型鋼廠線材出口報價535美元/噸（FOB），而東南亞本地資源普遍在530美元/噸（CFR），也就是中國離岸價格接近東南亞的到岸價。因此，中國資源依然沒有出口機(jī)會。在日本，東京制鐵表示，受到海外市場走弱和國內(nèi)高庫存的雙重影響，決定6月份保持所有鋼鐵產(chǎn)品價格不變。目前，包括鋼筋在內(nèi)的棒材價格將保持在6.9萬日元/噸(合626美元)，而H型鋼也將保持在89000日元/噸(合808美元)的水平。公司所有15種鋼鐵產(chǎn)品的價格都將保持不變。截止5月24日，中國B500 12-25mm螺紋鋼出口均價510美元/噸（FOB），較之前下跌10美元/噸。另外，鋼之家信息顯示，5月下旬以來中國鋼材出口詢盤冷清，其中長材幾乎無外盤詢單，板材稍有幾家國外買家詢盤，但報價后基本沒有音訊，成交基本停滯。有貿(mào)易商表示，目前馬來西亞聯(lián)鋼已經(jīng)投產(chǎn)，有代理出口企業(yè)可以優(yōu)先拿到資源，遠(yuǎn)較大陸鋼廠的價格有優(yōu)勢。更有分析師表示，德龍和青山在印度尼西亞投資的德興鋼廠雖然暫未投產(chǎn)，預(yù)計投產(chǎn)后也會吸引本土國內(nèi)貿(mào)易企業(yè)的出口代理。

貿(mào)易關(guān)系方面。JSW鋼鐵集團(tuán)聯(lián)合董事總經(jīng)理兼首席財務(wù)官沙吉里·拉奧認(rèn)為，目前的全球緊張局勢最終導(dǎo)致印度鋼鐵進(jìn)口量增加。因此，他敦促政府考慮對鋼鐵進(jìn)口征收25％的稅，以防止鋼材傾銷對國內(nèi)市場的損害。

簡測：基于亞洲及其中國市場的基本面情況，預(yù)測6月份的亞洲鋼市或繼續(xù)下調(diào)走勢。

歐洲鋼材市場：繼續(xù)下跌。該地區(qū)93.2點(diǎn)的鋼之家鋼材基準(zhǔn)價格指數(shù)，周環(huán)比下跌0.8%（跌幅擴(kuò)大），月環(huán)比下跌2.4%（跌幅擴(kuò)大），月同比下跌12.1%（跌幅擴(kuò)大），年同比下跌12.9%。（見圖三）

扁平材方面：市場價格漲跌不一。在歐盟，熱軋板卷價格532 美元/噸（CFR），較之前下跌7美元/噸。冷軋板卷出廠價格625美元/噸（CFR），下跌8美元/噸。鍍鋅板卷價格625美元/噸（CFR），較之前下跌3美元/噸。截至5月24日，歐盟熱軋板卷進(jìn)口價格519美元/噸（CFR），冷軋板卷進(jìn)口價格619美元/噸（CFR），分別較之前下跌7-8美元/噸。鍍鋅板卷進(jìn)口價格664美元/噸（CFR），較之前下跌4美元/噸。在土耳其，熱軋板卷出廠價格520美元/噸，冷軋板卷出廠價格590美元/噸，均與之前持平。鍍鋅薄板出廠價格675美元/噸，較之前上漲20美元/噸。

長材方面：市場價格小幅下跌。在歐盟，螺紋鋼價格580美元/噸，較之前下跌8美元/噸。螺紋鋼進(jìn)口價格536美元/噸（CFR），下跌3美元/噸。網(wǎng)線用材564美元/噸（CFR），下跌3美元/噸。在土耳其，螺紋鋼出廠價格560美元/噸，較之前上漲10美元/噸。有分析師稱,今年土耳其長材出口一直在下滑，但現(xiàn)在似乎有所好轉(zhuǎn)。但土耳其出口的螺紋鋼實(shí)重FOB價格仍在450-460美元/噸，與之前的460-470美元/噸相比依然有所下滑。為此，土耳其鋼廠已經(jīng)把螺紋鋼實(shí)重FOB出口報價下調(diào)至460美元/噸。與此同時，線材的出口價格依然維持穩(wěn)定，鋼廠FOB報價依然在505-510美元/噸，環(huán)比基本保持不變。在盧森堡，全球鋼鐵業(yè)巨頭安賽樂米塔爾向國家公司法上訴法庭表示，該企業(yè)將出資42,000千萬盧比，其中包括至少2,500千萬盧比作為營運(yùn)資金的擔(dān)保，以便收購負(fù)債累累的埃薩鋼鐵公司。

貿(mào)易關(guān)系方面：5月14日，烏克蘭跨部門國際貿(mào)易委員會決定，對從中國進(jìn)口的熱軋無縫鋼管發(fā)起反傾銷調(diào)查。國際貿(mào)易委員會認(rèn)為，烏克蘭國內(nèi)制造商提供了充足的證據(jù)證明進(jìn)口到烏克蘭的中國產(chǎn)熱軋無縫鋼管存在傾銷行為。因此，跨部門委員會決定對此開展反傾銷調(diào)查。

簡測：根據(jù)運(yùn)行態(tài)勢結(jié)合基本面情況預(yù)測，6月份的歐洲鋼市或繼續(xù)調(diào)整走勢。

美洲鋼材市場：跌幅加大。該地區(qū)135.6點(diǎn)的鋼之家鋼材基準(zhǔn)價格指數(shù)，周環(huán)下跌1.1%（跌幅擴(kuò)大），月環(huán)比下跌1.3%（跌幅擴(kuò)大），月同比下跌2.4%（跌幅擴(kuò)大），年同比上漲9.7%。（見圖四）

扁平材方面：市場價格大幅下跌。在美國，熱軋板卷出廠價格695美元/噸，較之前下跌15美元/噸。冷軋板卷出廠價格835美元/噸，下跌20美元/噸。標(biāo)準(zhǔn)厚板出廠價格1030美元/噸，與前持平。 截止5月24日，美國熱軋板卷進(jìn)口價格662美元/噸（CIF），較之前下跌44美元/噸。冷軋板卷進(jìn)口價格832美元/噸（CIF），下跌17美元/噸。標(biāo)準(zhǔn)厚板進(jìn)口價格893美元/噸（CIF），下跌22美元/噸。另外，紐柯日前宣布，對位于南卡洛琳Darlington棒材廠增加投資，向該廠的工程棒材線增設(shè)真空脫氣裝置，以使該廠可以生產(chǎn)工程用棒材產(chǎn)品符合工業(yè)最嚴(yán)格的質(zhì)量要求。預(yù)計真空脫氣系統(tǒng)將于2020年末開始運(yùn)行。紐柯集團(tuán)主席、CEO兼總裁John Ferriola先生稱，該投資將使得我們更好地滿足美國東南部客戶日益增長的對更高質(zhì)量汽車應(yīng)用和其他特殊用途鋼應(yīng)用的需求。在巴西，鋼材經(jīng)銷商協(xié)會會長Carlos Loureiro稱，巴西鋼企CSN將在6月將其鋼鐵價格提高10%，同時，巴西其他的鋼企也很有可能會緊跟其后上漲鋼價。同時他補(bǔ)充稱，與進(jìn)口鋼鐵相比，國內(nèi)鋼鐵的售價基本是沒有盈利空間。因?yàn)?，在過去的幾個月里，成本的上升也一直在影響鋼鐵產(chǎn)商的利潤，使得價格變動成為這個產(chǎn)業(yè)想要盈利的關(guān)鍵因素。如果其他鋼鐵生產(chǎn)商6月不跟隨CSN一起漲價，那他們也會在7月開始自行提價。目前，最新的巴西國內(nèi)熱軋卷的參考EXW價格為2560-2610雷亞爾（合624-637美元）/噸，月環(huán)比持穩(wěn)。但與月初的價格2425-2470雷亞爾/噸相比，已經(jīng)有所上漲。根據(jù)Loureiro的說法,現(xiàn)在巴西國內(nèi)的熱軋卷價格比進(jìn)口價格要低，而歷史上國內(nèi)市場價格通常要比進(jìn)口價高出10%-15%，即使在6月提價后，國內(nèi)熱軋產(chǎn)品較進(jìn)口競品8%的溢價仍處于歷史較低水平。

長材方面：市場價格繼續(xù)下行。在美國，螺紋鋼出廠價格735美元/噸，又較之前下跌15美元/噸。螺紋鋼進(jìn)口價格為750元/噸（cif），與之前持平。網(wǎng)用線材733美元/噸（cif），下跌28美元/噸。小型型鋼810美元/噸（cif），與前持平。

簡測：根據(jù)運(yùn)行態(tài)勢結(jié)合基本面情況預(yù)計，6月份的美洲鋼市或繼續(xù)下調(diào)走勢。

返回列表